Валютные риски и система управления ими в деятельности АО «Россельхозбанк»

ВВЕДЕНИЕ……………………………………………………………………….3 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ВАЛЮТНЫМИ РИСКАМИ………………………………………………………………………..5 1.1. Понятие валютных рисков и их классификация…………………………..5 1.2. Факторы, влияющие на валютный курс…………………………………..12 1.3. Управление валютными рисками в банках……………………………….14 2. АНАЛИЗ ПРОВЕДЕНИЯ ВАЛЮТНЫХ ОПЕРАЦИЙ И УПРАВЛЕНИЯ ВАЛЮТНЫМИ РИСКАМИ В АО «РОССЕЛЬХОЗБАНК»…………………20 2.1. Краткая характеристика АО «Россельхозбанк»………………………………………………………………..20 2.2. Анализ основных показателей деятельности АО «Россельхозбанк»……23 2.3. Анализ системы управления валютными рисками АО «Россельхозбанк»………………………………………………………………..28 3. НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ВАЛЮТНЫМИ РИСКАМИ В АО «РОССЕЛЬХОЗБАНК»………………….33 3.1. Предложения по увеличению доходности валютных операций………………………………………………………………………….33 3.2. Предложения по оптимизации системы управления валютными рисками…………………………………………………………………………...34 3.3. Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий….47 ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………….52 СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ……………………………54 ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………………………………………….58

I. Нормативные и правовые документы 1. Федеральный закон от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» //"Собрание законодательства РФ". 15.07.2002. N 28. ст. 2790; 2. Федеральный закон от 02 декабря 1990 года № 395-1-ФЗ «О Банках и банковской деятельности» "Собрание законодательства РФ". 05.02.1996. N 6. ст. 492; 3. Федеральный закон от 10.12.2003 N 173-ФЗ (ред. от 24.02.2021) "О валютном регулировании и валютном контроле" (с изм. и доп., вступ. в силу с 28.02.2021); 4. Инструкция Банка России от 28.12.2016 N 178-И (ред. от 27.02.2020) "Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением кредитными организациями" (Зарегистрировано в Минюсте России 17.03.2017 N 46007). II. Книги, монографии, учебники 5. Алексеева, Д. Г. Осуществление кредитных операций: банковское кредитование: учебник и практикум для СПО / Д. Г. Алексеева, С. В. Пыхтин. — М.: Издательство Юрайт. 2018. — 128 с.; 6. Антонов, Г.Д. Управление рисками организации: Учебное пособие / Г.Д. Антонов, В.М. Тумин, О.П. Иванова. - М.: Инфра-М. 2019. - 464 c.; 7. Балабанов, И.Т. Валютные операции / И.Т. Балабанов. - М.: ИЛ. 2015. - 144 c.; 8. Батракова, Л. Г. Экономический анализ деятельности коммерческого банка / Л.Г. Батракова. - М.: Логос. 2017. - 79 c.; 9. Бланк И.А. Управление финансовыми рисками. Учеб. курс. - 6-е изд., перераб. и доп. - К.: Эльга, Ника-Центр. 2014. - 582 с.; 10. Воронцовский, А.В. Управление рисками: Учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / А.В. Воронцовский. - Люберцы: Юрайт. 2016. - 414 c.; 11. Гармаева Э. Ц. Проблемы управления финансовыми рисками / Э.Ц. Гармаева // Модернизация экономики: проблемы и перспективы: материалы Международной научно-практической конференции – Улан-Удэ. 2013. - С 30–33; 12. Гибсон, Р. Формирование инвестиционного портфеля: Управление финансовыми рисками / Р. Гибсон. - М.: Альпина Паблишер. 2016. - 274 c.; 13. Головин, С.Я. Финансы и кредит / С.Я. Головин. - М.: КноРус. 2011. - 360 c.; 14. Дарибекова А.С. Методы минимизации финансовых рисков / А.С. Дарибекова // Актуальные проблемы современности. 2017. № 3 (17). - С. 91-95; 15. Долакова, Е.П. Положение о рисках и программах управления рисками [Текст] / Е.П. Долакова // Журнал «Российский экономический журнал». – 2010. - №7. - С. 6-7; 16. Игнатов А.В. Анализ финансового состояния предприятия /А.В. Игнатов // Финансовый менеджмент. - 2015. - № 4. - С. 3 -20; 17. Илларионов А. Легальные схемы минимизации рисков. - Финансовая газета. - 2020.; 18. Киселева И.А. Методы оценки валютного риска / И.А. Киселева // Российский экономический университет им. Г.В. Плеханова, Москва. 2016. №57-3. – С. 31-37; 19. Коржов, В.В. Политика управления рисками [Текст] / В.В. Коржов // Экспертно-аналитический Портал. – 2010. - №10. - С. 11; 20. Костерина, Т.М. Банковское дело: Учебник для академического бакалавриата / Т.М. Костерина. - Люберцы: Юрайт. 2016. - 332 c.; 21. Криони О.В. Теоретические аспекты управления финансовыми рисками / О.В. Криони, П.В. Артемьев // Наука среди нас. 2018. № 1 (5). - С. 310-314; 22. Ларина, О. И. Банковское дело. Практикум : учеб. пособие для академического бакалавриата / О. И. Ларина. — 2-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт. 2019. — 234 с.; 23. Маслова Е.Ю. Основные принципы и методы управления финансовыми рисками / Е.Ю. Маслова // Инновационное развитие. 2017. № 12 (17). - С. 128-129; 24. Международные валютно-кредитные отношения: учебник для вузов / под редакцией Красавиной Л.Н. – 4-е издание, переработанное и дополненное – М.: Юрайт. - 2014. – С. 543; 25. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения : учебник для академического бакалавриата / Л. Н. Красавина [и др.] ; отв. ред. Л. Н. Красавина. — 5-е изд., перераб. и доп. — М. : Издательство Юрайт. 2019. — 534 с.; 26. Новиков, А.И. Теория принятия решений и управление рисками в финансовой и налоговой сферах: Учебное пособие для бакалавров / А.И. Новиков, Т.И. Солодкая. - М.: Дашков и К. 2015. - 288 c.; 27. Оглоблина, Е. В. Международные валютно-кредитные отношения. Практикум : учеб. пособие для академического бакалавриата / Е. В. Оглоблина, Л. Н. Красавина ; под ред. Л. Н. Красавиной. — М. : Издательство Юрайт. 2019. — 299 с.; 28. Операции банков с ценными бумагами. Валютные и сопутствующие операции : учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / Д. Г. Алексеева [и др.] ; отв. ред. Д. Г. Алексеева, С. В. Пыхтин. — М. : Издательство Юрайт. 2018. — 182 с.; 29. Пашков, Р.В. Управление рисками и капиталом банка / Р.В. Пашков и др. - М.: Русайнс. 2017. - 96 c.; 30. Севрук, В.Т. Банковские риски / В.Т. Севрук. - М.: Дело ЛТД. 2015. - 763 c.; 31. Сигел, Д. Фьючерсные рынки: Портфельные стратегии, управление рисками и арбитраж / Д. Сигел. - М.: Альпина Паблишер, 2015. - 627 c.; 32. Славинова М.В. Методы оценки финансового состояния организации / М.В. Славинова // Наука среди нас.- 2018. № 2 (6). - С. 215; 33. Струченкова Т.В. Валютные риски: анализ и управление. – М.: Кнорус. 2010 г. – 216 с.; 34. Струченкова, Т. В. Валютные риски. Анализ и управление / Т.В. Струченкова. - М.: КноРус. 2015. - 224 c.; 35. Тепман, Л.Н. Управление банковскими рисками: Учебное пособие / Л.Н. Тепман, Н.Д. Эриашвили. - М.: Юнити. 2015. - 311 c.; 36. Тепман, Л.Н. Управление рисками в условиях финансового кризиса. Учебное пособие / Л.Н. Тепман, Н.Д. Эриашвили. - М.: Юнити, 2017. - 160 c.; 37. Трушина К.В. Методы и тенденции развития: диссертация кандидата экономических наук. - Москва. - 2013.; 38. Шалашов, В.П. Валютные расчеты и бухгалтерский учет валютных операций в РФ / В.П. Шалашов, Н.Т. Шалашова. - М.: Высшая школа. 2015. - 640 c.; 39. Ширяев, В. И. Модели финансовых рынков. Оптимальные портфели, управление финансами и рисками / В.И. Ширяев. - М.: Либроком, 2018. - 216 c.; 40. Щеголева Н.Г. Валютные операции : учебник. – М. : Синергия, 2012. – 336 с.; 41. Ялгина О.Н., Давыдова Т.И. Проблемы и методы управления рисками на российском валютном рынке. // Социальные науки. - 2017. - № 4 (19). - С. 155-163. III. Электронные и интернет ресурсы 42. Устав АО «Россельхозбанк»: [Электрон. ресурс]. - Режим доступа: https://www.rshb.ru/investors/regulations/

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ВАЛЮТНЫМИ РИСКАМИ 1.1. Понятие валютных рисков и их классификация Сущность понятия «валютный риск», заключается в том, что это риск происхождения расходов при совершении действий купли-продажи иностранной валюты, который происходит из-за разницы в курсе обмена. Струченкова Т.В. указывает, что «можно определить риск как возможность неблагоприятного результата того или иного вида деятельности (принятия решений) в условиях неопределенности. Таким образом, риск тесно связан с неопределенностью, но эти понятия не совпадают. Понятие «неопределенность» относится ко всему множеству событий (исходов, результатов), а понятие «риск» только к тем из них, которые считаются неблагоприятными. Другими слонами, неопределенность характеризует условия деятельности, а риск характеризует последствия деятельности, которые считаются неблагоприятными. Валютный риск возникает при проведении операции в иностранной валюте и представляет собой возможность снижения стоимости активов (получения убытков), недополучения запланированных доходов вследствие неблагоприятного изменения валютных курсов. Возникает при проведении конверсионных, внешнеторговых, кредитных, инвестиционных и других операций в иностранной валюте» .