Инвестиционные риски и способы их оценки (на примере ООО «Спектр»)

Введение………………………………………………………………………3 Глава 1. Теоретические основы оценки инвестиционных рисков 1.1 Понятие, сущность, виды и классификация инвестиционных рисков………………………………………………………………………………..6 1.2 Риски реального инвестирования (проектные риски).………………10 1.3 Источники информации, необходимой для оценки рисков…………14 1.4 Методы учета факторов риска и неопределенности при оценке эффективности инвестиционных проектов….........................................................17 Глава 2. Оценка стратегического потенциала ООО «Спектр» 2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «Спектр»…35 2.2 Технико-экономический и финансовый анализ деятельности ООО «Спектр»…………………………………………………………………………….42 Глава 3. Совершенствование деятельности ООО «Спектр» на основе разработки инвестиционного проекта 3.1 Общая характеристика инвестиционного проекта для ООО «Спектр»…………………………………………………………………………….61 3.2 Особенности оценки эффективности инвестиционного проекта ООО «Спектр» с учетом факторов неопределенности и риска………………………63 3.3 Оценка эффективности инвестиционного проекта для ООО «Спектр»……………………………………………………………………………67 Заключение…………………………………………………………………...71 Список использованных источников……………………………………….75 Приложения

Учебно-научная литература: 1. Антонов Г.Д. Управление рисками организации: Уч. / Г.Д. Антонов, О.П. Иванова, В. М. Тумин. - М.: Инфра-М, 2018. - 248 c. 2. Ахметзянова И.Р. Анализ инвестиций: методы оценки эффективности финансовых вложений. – М.: Эксмо, 2017. – 203 с. 3. Бадалова А.Г. Управление рисками деятельности предприятия: Учебное пособие / А.Г. Бадалова, А.В. Пантелеев. - М.: Вузовская книга, 2016. - 234 c. 4. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2018. – 315 с. 5. Белов П.Г. Управление рисками, системный анализ и моделирование : Учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры / П.Г. Белов. - Люберцы: Юрайт, 2016. - 211 c. 6. Бирман Г., Шмидт С. Экономический анализ инвестиционных проектов / пер. с англ. под ред. Л.П. Белых. – М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2016. – 250 с. 7. Бланк И.А. Энциклопедия финансового менеджера. Управление инвестициями предприятия. – М.: Издательство «Омега-Л», 2018. – 426 с. 8. Богатин Ю.В., Швандар В.А. Оценка эффективности бизнеса и инвестиций: Учебное пособие для вузов. - М.: Финансы, ЮНИТИ-ДАНА, 2017. – 327 с. 9. Бузова И.А., Терехова В.В., Маховикова Г.А. Коммерческая оценка инвестиций/ под.ред. Есипова В.Е. – Спб.: Питер, 2018. – 480 с. 10. Гибсон Р. Формирование инвестиционного портфеля: Управление финансовыми рисками / Р. Гибсон. - М.: Альпина Паблишер, 2016. - 274 c. 11. Гитман Л.Дж., Джонк М.Д. Основы инвестирования. - М.: Дело, 2016. – 307 с. 12. Идрисов А. Б., Картышев С.В., Постников А.В. Стратегическое планирование и анализ эффективности инвестиций. - М.: Информационно-издательский дом «Филинъ», 2017. – 470 с. 13. Каменская Е.Н. Безопасность жизнедеятельности и управление рисками: Учебное пособие / Е.Н. Каменская. - М.: Риор, 2018. - 672 c. 14. Капитаненко В.В. Инвестиции. – М.: Магистр, 2019. – 523 с. 15. Ковалев В.В. Методы оценки инвестиционных проектов.- М.: Финансы и статистика, 2019. – 601 с. 16. Кучарина Е.А. Инвестиционный анализ –Спб.: Питер, 2017. – 192 с. 17. Липсиц И.В. Инвестиционный проект: методы подготовки и анализа. – М.: изд. БЕК, 2016. – 331 с. 18. Липсиц И.В., Косов В.В. Экономический анализ реальных инвестиций. – М.: Магистр, 2017. – 199 с. 19. Лукасевич И.Я. Управление рисками. Методы оценки инвестиционных проектов // Управление финансовыми рисками. М.: КНОРУС – 2016. – 356 с. 20. Мамаева Л.Н. Управление рисками: Учебное пособие / Л.Н. Мамаева. - М.: Дашков и К, 2019. - 256 c. 21. Мелкумов Я. С. Экономическая оценка эффективности инвестиций. - М.: ИКЦ «ДИС», 2016. – 208 с. 22. Микков У.Э. Оценка эффективности капитальных вложений.- М.: 2016. – 520 с. 23. Плошкин В.В. Оценка и управление рисками на предприятиях: Учебное пособие / В.В. Плошкин. - М.: КНОРУС, 2017. - 448 c. 24. Подшиваленко Г.П., Лахметкина Н.И., Макарова М.В. Инвестиции: учебное пособие. – М.: КНОРУС, 2017. – 451 с. 25. Подшиваленко Г.П. Инвестиционная деятельность: учебное пособие. – М.: КНОРУС, 2016. – 355 с. 26. Ример М.И., Касатов А.Д., Матиенко Н.Н. Экономическая оценка инвестиций. 2-е изд. – Спб.: Питер, 2018. – 567 с. 27. Рыхтикова Н.А. Анализ и управление рисками организации: Учебное пособие / Н.А. Рыхтикова. - М.: Инфра-М, 2019. - 128 c. 28. Рэдхед К., Хьюс С. Управление финансовыми рисками. – М.? ИНФРА-М. 2018. –250 с. 29. Саркисова, Е.А. Риски в торговле. Управление рисками: Практическое пособие / Е.А. Саркисова. - М.: Дашков и К, 2016. - 242 c. 30. Староверова Г.С., Медведев А.Ю., Сорокина И.В. Экономическая оценка инвестиций: учебное пособие. – М.: КНОРУС, 2020. – 586 с. 31. Тебекин А.В. Управление рисками инновационно-инвестиционных проектов / А.В. Тебекин, Я.В. Вайтенков, П.А. Тебекин. - М.: Русайнс, 2018. - 160 c. 32. Тепман Л.Н. Управление рисками в условиях финансового кризиса: Учебное пособие / Л.Н. Тепман, Н.Д. Эриашвили. - М.: Юнити, 2018. - 295 c. 33. Федорова Т.А. Управление рисками и страхование в туризме / Т.А. Федорова. - М.: Магистр, 2018. - 256 c. 34. Филин С.А. Страхование инвестиционных рисков. – М.: Благовест-В, 2020. – 256 с. 35. Филин С.А. Инвестиционный риск и его составляющие при принятии инвестиционных решений // Инвестиции в России.- 2016. – 130 с. 36. Хохлов Н.В. Управление риском. – М.: ЮНИТИ, 2017. – 415 с. 37. Чиненов М.В. Инвестиции: учебное пособие. – М.: КНОРУС, 2017. – 163 с. 38. Шапкин А.С., Шапкин В.А. Экономические и финансовые риски. Оценка, управление, портфель инвестиций. - М.: Дашков и Ко, 2013. - 544 с. 39. Ширяев А.Н. Модели финансовых рынков: Оптимальные портфели, управление финансами и рисками / А.Н. Ширяев. - М.: КД Либроком, 2019. - 216 c. Интернет-ресурсы: 40. Большой экономический словарь https://rus-big-economic-dict.slovaronline.com/

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ ИНВЕСТИЦИОННЫХ РИСКОВ 1.1 Понятие, сущность, виды и классификация инвестиционных рисков Риск — это неопределенное событие или условие, которое в случае возникновения имеет позитивное или негативное воздействие на репутацию компании, приводит к приобретениям или потерям в денежном выражении. [40] Риск имеет место тогда, когда некоторое действие может привести к нескольким взаимоисключающим исходам с известным распределением их вероятностей. Если же такое распределение неизвестно, то соответствующая ситуация рассматривается как неопределенность. Неопределенность является фундаментальным свойством рыночной экономики. Отсутствие достоверной и однозначной информации делает поведение субъектов экономики многовариантным, причем каждый из вариантов реализуется с определенной степенью вероятности. Следовательно, реальные рыночные процессы носят вероятностный характер. Под неопределенностью понимается неполнота и неточность информации об условиях и параметрах реализации инвестиционного проекта. Различают три разновидности неопределенности: неполнота информации (незнание всего, что может повлиять на деятельность организации); случайность; неопределенность противодействия (непредсказуемое поведение конкурентов и заказчиков продукции). [5, с. 42] Неопределенность, в свою очередь, порождает неблагоприятные ситуации, характеризуемые понятием «риск». Существование риска связано с невозможностью с точностью до 100% прогнозировать будущее. Исходя из этого, следует выделить основное его свойство: риск имеет место только по отношению к будущему и неразрывно связан с прогнозированием и планированием, а значит, и с принятием решений вообще.