Войти в мой кабинет
Регистрация
ГОТОВЫЕ РАБОТЫ / КУРСОВАЯ РАБОТА, ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ И ОЦЕНКА БИЗНЕСА

Диагностика и оценка рисков лизинговой компании» (на примере АО «ВТБ ЛИЗИНГ»)

irina_krut2020 552 руб. КУПИТЬ ЭТУ РАБОТУ
Страниц: 46 Заказ написания работы может стоить дешевле
Оригинальность: неизвестно После покупки вы можете повысить уникальность этой работы до 80-100% с помощью сервиса
Размещено: 27.04.2020
Цель работы : сделать анализ лизинговых компаний, выявить проблемы лизинговой деятельности и разработать предложения по их устранению. Исходя из поставленной цели, выделим следующие задачи: 1. Ознакомиться с лизингом как с методом финансирования капитальных вложений 2. Провести анализ деятельности лизинговой компании, провести расчет лизинговых платежей. 3. Выявить проблемы лизингового рынка в РФ и предложить пути их решения. Объектом курсовой работы является лизинговая компания АО «ВТБ-Лизинг».
Введение

Освоение лизинга как особой формы капитальных вложений в России происходит в условиях низкой инвестиционной активности. Несмотря на это, существуют определенные предпосылки для решения этой проблемы. Для этого, в условиях, когда обращение к банковскому кредиту затруднительно, особенно для малого бизнеса, необходимо активнее переходить от традиционного механизма обновления основных средств к поиску иных источников финансирования. В условиях большой потребности в модернизации средств труда особую значимость приобретает развитие новых видов кредитования как в денежной, так и в товарной форме. Лизинговая деятельность как раз и относится к одному из таких видов. Анализ состояния дел в российской экономике показывает, что использование этой формы кредитования будет способствовать формированию лизингового рынка, который может оказать существенное влияние на возрождение и развитие экономического потенциала нашей страны. Актуальность изучения лизинговой формы капиталовложений обусловлена формированием рыночных отношений в российской экономике. Несформированность рыночной инфраструктуры выражается в несовершенстве финансово-кредитной системы. Лизинг как вид предпринимательской деятельности остается в России сравнительно новым. В нашей стране лизинг начал развиваться совсем недавно, с начала 90-х годов ХХ века, и уже в скором времени получил достаточно широкое распространение. Специалисты в области российского рынка инвестиций прогнозируют в ближайшее время значительное увеличение объемов лизинговых сделок. При активном его внедрении лизинг в силу присущих ему возможностей может стать мощным импульсом не только технического перевооружения производства, но и структурной перестройки российской экономики. Использование лизинга как особого инвестиционного инструмента существенно упрощает процесс осуществления капиталовложений и получения соответствующих доходов, что особенно актуально для развития малого и среднего предпринимательства в современной России.
Содержание

ВВЕДЕНИЕ ………………………………………………………………………3 ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЛИЗИНГА……………………….5 1.1 Лизинг: понятие, предмет, субъекты……………………………………….5 1.2 Классификация видов лизинга……………………………………………...7 1.3 Преимущества и недостатки лизинга………………………………………9 1.4 Правовое регулирование лизинга…………………………………………13 ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ЛИЗИНГОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ НА ПРИМЕРЕ АО «ВТБ-ЛИЗИНГ»……………………………………………...16 2.1 Организационно-экономические основы деятельности лизинговой компании АО «ВТБ-Лизинг»…………………………………………………..16 2.2 Анализ и оценка деятельности АО « ВТБ-Лизинг»……………………...18 2.3 Расчет лизинговых платежей оценка эффективности лизинговой сделки………………………………………………………………24 2.4 Стратегии развития лизинговой компании АО «ВТБ ЛИЗИНГ»……...28 ГЛАВА 3. ПРОБЛЕМЫ И ПУТИ ИХ РЕШЕНИЙ ПО СНИЖЕНИЮ РИСКОВ ЛИЗИНГОВЫХ КОМПАНИЙ……………………………………31 ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………...36 СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ………………………….38 ПРИЛОЖЕНИЕ 1 ПРИЛОЖЕНИЕ 2
Список литературы

1.Лизинг — Википедия [Электронный ресурс]: – Режим доступа: https://ru.wikipedia.org/wiki/%D0%9B%D0%B8%D0%B7%D0%B8%D0%BD%D0%B3#.D0.92.D0.B8.D0.B4.D1.8B_.D0.BB.D0.B8.D0.B7.D0.B8.D0.BD.D0.B3.D0.B0 (Дата обращения: 22.04.2018) 2.Гражданский кодекс Российской Федерации часть 2 (ГК РФ ч.2) 3.Федеральный закон от 29.10.1998 N 164-ФЗ (ред. от 31.12.2014) "О финансовой аренде (лизинге)" 4.Ковалев Корпоративные финансы и учет. Понятия, алгоритмы, показатели Ковалев 2014-768с 5.Дмитриева С.А. Корпоративные финансы: учеб. пособие для студентов, обучающихся по направлению подготовки 080100.62 «Эко¬номика» (профили «Налоги и налогообложение», «Финан¬сы и кредит», «Мировая экономика») Саратовский государ¬ственный социально-экономический университет. — Сара¬тов, 2014. — 128 с. 6.Лизинг: основы теории и практики: Учебник /Шабашев В.А, Федулова Е.А, Кошкин А.В. .– 2-е изд. - М.: КНОРУС, 2005. — 184 с. 7.Лизинг: проблемы правового регулирования [Электронный ресурс]: – Режим доступа: http://cyberleninka.ru/article/n/lizing-problemy-pravovogo-regulirovaniya (Дата обращения: 22.04.2018) 8.Правовое регулирование лизинга в Российской Федерации [Электронный ресурс]: – Режим доступа: http://www.auditit.ru/articles/account/contracts/a69/41813.html (Дата обращения: 22.04.2018) 9.Сайт «ВТБ-Лизинг» [Электронный ресурс]: – Режим доступа: http://www.vtb-leasing.ru/ (Дата обращения: 22.04.2018) 10.Вагазова Г. Р., Лукьянова Е. С. Сущность финансовых результатов деятельности предприятия // Молодой ученый. — 2015. — №11.3. 11.Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебник / Савицкая Г. В. — М.: Инфра — М, 2013. — 384с.
Отрывок из работы

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЛИЗИНГА 1.1 Лизинг: понятие, предмет, субъекты Лизинг (англ. leasing от англ. to lease — сдать в аренду) — вид финансовых услуг, форма кредитования при приобретении основных фондов предприятиями или очень дорогих товаров физическими лицами.[1] Лизинг — вид предпринимательской деятельности, предусматривающий инвестирование лизингодателем временно свободных и (или) привлеченных финансовых ресурсов в приобретение имущества с последующей передачей его лизингополучателю на условиях аренды. В отечественной практике имеет место определенное терминологическое недоразумение в трактовке и соотношении категорий «лизинг» и «аренда», которое заключается в том, что два этих термина в известном смысле различаются, т. е. отдельными нормативными документами введены понятия «аренды», «финансовой аренды (лизинга)», «финансового лизинга» и др.[4] Иными словами, некоторый раздел арендных операций в российских нормативно-правовых документах и руководствах поименован иностранным словом «лизинг». В связи с часто встречающимся необоснованным применением понятия «лизинг» в различных пособиях и руководствах уместно упомянуть следующее. Гражданский кодекс РФ вводит квалифицирующий признак, характеризующий возможные объекты аренды и лизинга, — материальность. Согласно этому признаку потенциальными объектами аренды и лизинга могут служить так называемые непотребляемые вещи, т.е. вещи, не теряющие своих натуральных свойств в процессе их использования. Отсюда следует важный вывод: в аренду, в том числе и в лизинг, не могут быть сданы нематериальные активы как имущество, не относящееся к вещам, денежные средства, права организации (лицензии, разрешения и т. д.). Таким образом, в качестве предмета лизинга могут выступать именно вещи (предметы) и имущественные комплексы, но не что-либо иное.[2] Предметом лизинга не могут быть земельные участки и другие природные объекты, а также имущество, которое федеральными законами запрещено для свободного обращения или для которого установлен особый порядок обращения. Земельные участки не могут быть самостоятельным предметом договора лизинга. Содержащийся в ст. 666 Гражданского кодекса Российской Федерации и ст. 3 Федерального закона «О финансовой аренде (лизинге)» запрет не распространяется на случаи, когда предметом лизинга служат здание (сооружение), предприятие, иной имущественный комплекс (постановления Президиума Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации от 16.09.2008 No. 4904/08 и 8215/08).[2] Субъектами лизинга являются: • лизингополучатель — юридическое лицо, осуществляющее предпринимательскую деятельность, или гражданин, зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя; • лизингодатель — юридическое лицо, осуществляющее лизинговую деятельность, т.е. передачу в лизинг по договору купли-продажи специально приобретенного для этого имущества, или гражданин, также зарегистрированный в качестве индивидуального предпринимателя; • продавец лизингового имущества — организация-изготовитель машин и оборудования или другое юридическое лицо, или индивидуальный предприниматель.[3] 1.2 Классификация видов лизинга По отношению к арендуемому имуществу лизинг делится на чистый, предусматривающий, что все расходы по обслуживанию принимает на себя лизингополучатель; полный, при котором лизингополучатель принимает на себя все расходы по обслуживанию имущества, и частичный — на лизингодателя возлагаются лишь отдельные функции по обслуживанию имущества. По типу финансирования лизинг делится на срочный, когда имеет место одноразовая аренда имущества, и возобновляемый, при котором по истечении первого срока договор лизинга продлевается на следующий период. Разновидностью возобновляемого лизинга выступает генеральный лизинг, позволяющий лизингополучателю дополнить список арендуемого оборудования без заключения новых контрактов. Виды лизинга в зависимости от состава участников (субъектов) сделки: • прямой лизинг, при котором собственник имущества (поставщик) самостоятельно сдает объект в лизинг (двусторонняя сделка). По действующим в настоящее время российским правилам лизинговая компания обязательно должна быть участником лизинговой операции, поэтому в России операции прямого лизинга невозможны; • косвенный лизинг, предусматривающий передачу имущества в лизинг через посредника; • раздельный лизинг (акционерный) — лизингом с участием нескольких компаний поставщиков, лизингодателей и с привлечением кредитных средств у ряда банков, а также со страхованием лизингового имущества и с возвратом лизинговых платежей с помощью страховых пулов. В зарубежной практике такой лизинг считается наиболее сложным. Виды лизинга в соответствии с признаками окупаемости (условиями амортизации): • финансовый; • оперативный. Финансовый лизинг (капитальный) представляет собой взаимоотношения партнеров, предусматривающие в течение периода действия договора (соглашения) между ними выплату лизинговых платежей, покрывающих полную стоимость амортизации оборудования или большую его часть, дополнительные издержки и прибыль лизингодателя. После завершения срока лизингового договора (соглашения) лизингополучатель может купить объект сделки по остаточной стоимости, заключить новый договор на меньший срок и по льготной ставке, вернуть объект сделки лизинговой компании. Оперативный лизинг (сервисный) представляет собой арендные отношения, при которых расходы лизингодателя, связанные с приобретением и содержанием сдаваемых в аренду предметов, не покрываются арендными платежами в течение одного лизингового контракта. Он заключается чаще всего на срок от нескольких месяцев до трех лет. В зависимости от принадлежности участников сделки (сектора рынка) лизинг подразделяется на внутренний (все участники сделки принадлежат одной стране) и международный (внешний) (один из участников сделки принадлежит другой стране). Международный лизинг, в свою очередь, подразделяется на импортный, когда зарубежной стороной является лизингодатель, и экспортный, когда зарубежной стороной является лизингополучатель.[4] ? 1.3 Преимущества и недостатки лизинга Основные преимущества лизинга заключаются в следующем. Для компании-лизингодателя: — лизинговое оборудование является обеспечением сделки: за лизинговой компанией сохраняются права собственника имущества на весь период действия договора лизинга; — фонды используются целенаправленно, оборудование приобретается непосредственно у поставщика; лизингополучатель не имеет возможности использовать средства на иные цели; — благоприятный налоговый режим, возможность ускоренной амортизации движимого имущества; отнесение процентов по кредиту на себестоимость (проценты по кредиту относятся на себестоимость в пределах установленных ограничений) ; — лизингодатель частично освобождается от уплаты таможенных пошлин и налогов в отношении временно ввозимой на территорию РФ продукции, являющейся объектом международного лизинга. Для лизингополучателя: — лизинг доступен — решение об осуществлении лизинговой сделки основывается в большей мере на способности лизингополучателя генерировать достаточную сумму денежных средств для выплаты лизинговых платежей и в меньшей степени зависит от кредитной истории предприятия; — не требуется дополнительного обеспечения, собственность на актив сохраняется за лизингодателем; — небольшие объемы лизинговых сделок. Банку невыгодно заниматься небольшими сделками (например, кредит в 5000 долл. на поставку мини-пекарни) из-за дорогой стоимости оформления кредита, а лизинговые компании занимаются такими сделками; — лизинговое имущество не должно быть заранее оплачено. Сделка полностью финансируется лизингодателем, а лизингополучатель не производит крупных единовременных затрат и может высвободить дополнительные средства для производственно-экономического развития; — у лизингополучателя не ухудшается баланс статей, не увеличивается кредиторская задолженность, когда лизинговое имущество учитывается на балансе лизингодателя; — гибкий график арендных выплат в соответствии с производственными циклами и потоками наличности. Лизинговая компания при расчете лизинговых платежей в обязательном порядке учитывает финансовое состояние лизингополучателя; — благоприятный налоговый режим — отнесение лизинговых платежей в полном объеме на себестоимость продукции. Для организации-производителя: — дополнительный канал сбыта производимой продукции. Это особенно ценно, если оборудование имеет высокую степень морального старения, как, например, компьютеры, и стоит сравнительно дорого; — средство активного маркетинга, инструмент рыночной экспансии и подавления конкурентов; — возможность с помощью аренды форсировать темп обновления продукции. Промышленные компании могут ускорить смену моделей. Необходимо отметить и интересы государства. Широкое развитие лизинга в рамках промышленного производства позволяет: — увеличить объемы производства промышленной продукции, тем самым обеспечив достаточное предложение для существующего спроса; — усилить проникновение в производство новой техники и технологии. Создание конкурентного производства позволит государству быть равным по отношению к развитым странам; — совершенствовать отраслевую структуру производства. Правильное перераспределение акцентов в промышленном производстве позволит рационально использовать сырьевые, кадровые и финансовые ресурсы, которыми обладает страна; — уменьшить импорт готовой продукции, которая может и должна быть произведена в рамках национальной экономики.[5] К специфическим недостаткам лизинга можно отнести следующие: ? конечная стоимость лизинга получается обычно более высокой, чем покупка оборудования в кредит; ? платежи носят обязательный характер и производятся в установленные сроки независимо от состояния оборудования и результатов хозяйственной деятельности; ? увеличиваются финансовые риски предприятия; ? требуются дополнительные гарантии или залог; ? юридическая сложность сделки и др. Сравнительная характеристика лизинга с другими способами приобретения основных средств представлена в таблице 1 Таблица 1 Сравнительная характеристика лизинга с альтернативными методами финансирования Методы финансирования Преимущества Недостатки Лизинг ? Стопроцентное кредитование. ? Отсутствие крупных единовременных затрат. ? Оптимальное соотношение собственного и заемного капитала. ? Временное высвобождение денежных средств. ? Большая гибкость соглашения. ? Снижение риска устаревания оборудования. ? Преимущества бухгалтерского учета имущества. ? Налоговые льготы. ? Амортизационные льготы. ? Возможность более низкой процентной ставки. ? Меньший риск заемщика. ? Расширение круга потребителей. ? Возможность покупки оборудования в конце срока арендного договора. ? Повышение остаточной стоимости вследствие инфляции. ? Сложность организации. Банковский кредит Налоговая льгота по инвестированию средств в основные фонды в размере выплачиваемых процентов по ссуде и капитальной суммы. ? Источник оплаты процентов и стоимости покупки — чистая прибыль. ? Проблематичность приобретения. ? Повышенная ставка за инвестируемую сумму. ? Большой риск невозврата. ? Ограниченные сроки и размеры погашения. ? Предпочтение краткосрочным операциям. Покупка ? Единовременное приобретение имущества и возможность его эксплуатации. ? Льгота по налогу на прибыль. ? Крупные единовременные затраты. ? Возможное нарушение ликвидности баланса. ? Источник приобретение — чистая прибыль. Коммерческий кредит ? Возможность рассрочки оплаты в форме поставки продукции. ? Льгота по налогу на прибыль. ? Высокий риск неоплаты. ? Высокая стоимость кредита. ? Источником приобретения является чистая прибыль предприятия. ? 1.4 Правовое регулирование лизинга Для России лизинговая деятельность является относительно новой. Используя механизмы финансовой аренды, государство может восстановить связи между предприятиями, решить проблемы сбыта продукции в основных отраслях производства. Интенсивное развитие и поддержка государством малого предпринимательства также предполагает наличие как самой лизинговой деятельности, так и адекватного законодательства, регулирующего эти отношения. Несмотря на небольшое число норм, регулирующих непосредственно договор финансовой аренды (лизинга), Гражданский кодекс РФ не предусматривает принятия каких-либо федеральных законов или иных правовых актов о договоре финансовой аренды (лизинга), как это имеет место в отношении некоторых других гражданско-правовых договоров. Дело в том, что договор финансовой аренды (лизинга) рассматривается в Гражданском кодексе РФ в качестве отдельного вида договора аренды (имущественного найма), поэтому его регулирование строится по известной схеме: при отсутствии в соответствующем параграфе специальных правил, регламентирующих какой-либо из видов гражданско-правового договора (в данном случае договор лизинга), подлежат применению общие положения о соответствующем типе гражданско-правового договора (в данном случае договора аренды). Следовательно, договор финансовой аренды (лизинга) за пределами норм, сосредоточенных в параграфе 6 главы 34, регулируется общими положениями об аренде (§ 1 главы 34 Гражданского кодекса РФ). Тем самым достигается полное и комплексное регулирование договора финансовой аренды (лизинга). Аналогичная схема правового регулирования используется в ГК и в отношении иных сложных договоров, имеющих свои отдельные виды: купли - продажи, ренты и пожизненного содержания с иждивением, подряда, хранения. Однако, несмотря на то, что Гражданский кодекс РФ не предусматривает принятие федеральных законов в отношении регулирования лизинговых операций, такой закон все же был принят. Это Федеральный закон от 29 октября 1998 года №164-ФЗ «О лизинге». Он стал очередным шагом на пути становления правового регулирования лизинга. Но как это водится, Закон №164-ФЗ не избежал противоречий с иными нормативными актами. В частности, многие положения указанного закона вступили в противоречие с Гражданским кодексом РФ и Конвенцией УНИДРУА о международном финансовом лизинге. Напомним, что Российская Федерация является участником данной Конвенции в соответствии с Федеральным законом от 8 февраля 1998 года №16-ФЗ «О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге». Федеральный закон «О лизинге» объявляет, что он в равной степени регулирует три вида лизинга: наряду с финансовым лизингом, это так называемые возвратный лизинг и оперативный лизинг. При этом под возвратным лизингом понимается «разновидность финансового лизинга, при котором продавец (поставщик) предмета лизинга одновременно выступает и как лизингополучатель», а под оперативным лизингом – «вид лизинга, при котором лизингодатель закупает на свой страх и риск имущество и передает его лизингополучателю в качестве предмета лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование. При оперативном лизинге предмет лизинга может быть передан в лизинг неоднократно в течение полного срока амортизации предмета лизинга. Об этом сказано в пункте 3 статьи 7 Закона №164-ФЗ. Однако в обоих случаях отсутствует непременный обязательный признак договора лизинга, а именно: обязанность лизингодателя приобрести лизинговое имущество у определенного продавца в соответствии с указаниями лизингополучателя. Поэтому так называемые возвратный и оперативный лизинги, с точки зрения и ГК, и Конвенции, не могут быть признаны договором лизинга и регулироваться соответственно положениями параграфа 6 главы 34 Гражданского кодекса РФ и нормами Конвенции. В лучшем случае, имеющиеся в Федеральном законе положения об указанных «видах» лизинга могут рассматриваться в качестве самостоятельных правил по отношению к общим положениям Гражданского кодекса РФ об аренде и применяться лишь в случаях, когда они не противоречат указанным общим положениям либо когда сами общие положения (применительно к отдельным условиям аренды) допускают возможность установления федеральным законом иных правил правового регулирования. Кроме того, Федеральный закон «О лизинге» выделяет такую форму лизинга, как международный лизинг. При этом положения о международном финансовом лизинге Федерального закона «О лизинге», которые не соответствуют Конвенции о международном финансовом лизинге, не подлежат применению. Это следует из статьи 7 Гражданского кодекса РФ, согласно которой, если международным договором Российской Федерации (к которым собственно и относится Конвенция о международном финансовом лизинге) установлены иные правила, чем те, которые предусмотрены гражданским законодательством, применяются правила международного договора.[6] ? ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ЛИЗИНГОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ НА ПРИМЕРЕ АО «ВТБ-ЛИЗИНГ» 2.1 Организационно-экономические основы деятельности лизинговой компании АО «ВТБ-Лизинг» АО ВТБ Лизинг основано в июне 2002 года. Единственным акционером АО ВТБ Лизинг является ПАО Банк ВТБ. Уставный капитал АО ВТБ Лизинг составляет 14,8 млрд. рублей. Чистые инвестиции в лизинг на 01.01.18 – 282, 2 млрд. рублей. АО ВТБ Лизинг является одним из лидеров на рынке лизинговых услуг и занимает прочные конкурентные позиции в основных сегментах рынка. Компания зарекомендовала себя как надежный партнер не только в России, но и на мировом рынке. АО ВТБ Лизинг входит в ТОП-20 лизинговых компаний Европы (по данным Европейской федерации национальных ассоциаций лизинговых компаний LEASEUROPE) и ТОП-5 крупнейших лизинговых компаний в экспертных изданиях «Эксперт РА», «Лизинг Ревю» по объему портфеля. Сотрудничество с ВТБ Лизинг это: 1. Приобретение или аренда следующих видов имущества: o оборудования o недвижимости (коммерческая, жилая, нежилая и т.п.) o техники малой авиации (региональная, деловая авиация, вертолеты) o маломерных речных и морских судов (яхты, катера и т.п.) o железнодорожного транспорта в небольших объемах (цистерны, полувагоны, рефрижераторы, локомотивы, специальные путевые машины и т.д.) 2. Сопровождение как небольших сделок, так и крупных инвестиционных проектов 3. Возможность выбора графика погашения в зависимости от особенностей бизнеса: o аннуитетный (равный) o дифференцированный (убывающий, сезонный, равными долями по капиталу) 4. Возможность получения всего комплекса финансовых услуг в группе ВТБ 5. Возможность получения финансирования и установления партнерских взаимоотношений во всех федеральных округах РФ через офисы продаж ВТБ24 Лизинг и Банка ВТБ Преимущества лизинговых программ ВТБ24 Лизинг Программы отличаются доступностью и лояльностью по отношению к бизнесу. Условия финансирования предполагают: o разумные требования к финансовым показателям компании o анализ действующего бизнеса и учет всех источников дохода o финансовую универсальность, позволяющую удовлетворить практически любые запросы бизнеса o региональная сеть – это 22 собственных отделения и 42 офиса продаж отделов малого бизнеса Банка ВТБ. ? 2.2 Анализ и оценка деятельности АО « ВТБ-Лизинг» Анализ и оценка ликвидности баланса АО «ВТБ-Лизинг». Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы: А1 - абсолютно и наиболее ликвидные активы – денежные средства организации и краткосрочные финансовые вложения (стр.1250+1240); А2 - быстрореализуемые активы – краткосрочная дебиторская задолженность (стр. 1230)
Не смогли найти подходящую работу?
Вы можете заказать учебную работу от 100 рублей у наших авторов.
Оформите заказ и авторы начнут откликаться уже через 5 мин!
Похожие работы
Курсовая работа, Ценообразование и оценка бизнеса, 29 страниц
348 руб.
Курсовая работа, Ценообразование и оценка бизнеса, 28 страниц
350 руб.
Курсовая работа, Ценообразование и оценка бизнеса, 51 страница
350 руб.
Курсовая работа, Ценообразование и оценка бизнеса, 26 страниц
312 руб.
Курсовая работа, Ценообразование и оценка бизнеса, 34 страницы
408 руб.
Курсовая работа, Ценообразование и оценка бизнеса, 35 страниц
420 руб.
Служба поддержки сервиса
+7(499)346-70-08
Принимаем к оплате
Способы оплаты
© «Препод24»

Все права защищены

Разработка движка сайта

/slider/1.jpg /slider/2.jpg /slider/3.jpg /slider/4.jpg /slider/5.jpg