Войти в мой кабинет
Регистрация
ГОТОВЫЕ РАБОТЫ / КУРСОВАЯ РАБОТА, ДЕНЬГИ

Анализ денежных потоков организации.

irina_krut2020 516 руб. КУПИТЬ ЭТУ РАБОТУ
Страниц: 43 Заказ написания работы может стоить дешевле
Оригинальность: неизвестно После покупки вы можете повысить уникальность этой работы до 80-100% с помощью сервиса
Размещено: 25.03.2020
Цель курсовой работы - выявление сущности денежных потоков, методов их оценки, а также анализ денежных потоков организации. Для достижения поставленной цели, необходимо решить следующие задачи: 1. рассмотреть теоретические вопросы управления денежными потоками организации; 2. изучить методы оценки денежных потоков; 3. проанализировать денежные потоки выбранной организации. 4. разработать рекомендации по улучшению механизма управления денежными потоками организации. Предмет исследования – процесс финансовой оптимизации в ходе управления финансовыми потоками организации. Объект исследования – ООО "Пульс".
Введение

В любой момент времени фирма может рассматриваться как совокупность капиталов, поступающих из различных источников: от инвесторов, кредиторов, а также доходов, полученных в результате деятельности фирмы. Эти средства направляются на различные цели: приобретение основных средств, создание товарных запасов, формирование дебиторской задолженности и другие. Взятый на определенный момент общий капитал фирмы стабилен, затем через какое-то время он изменяется. Движение капитала на предприятии происходит постоянно. Конкуренция между предприятиями требует постоянного приспособления к изменяющимся условиям; технологические усовершенствования, обуславливающие значительные капиталовложения, инфляция, изменение процентных ставок, налоговое законодательство, - все это оказывает большое влияние на движение капитала предприятия. Поэтому необходимо эффективно управлять движением капитала в рамках предприятия. Денежные средства - это наиболее ликвидная категория активов, которая обеспечивает предприятию наибольшую степень ликвидности, а следовательно, и свободы выбора действий. С движения денежных средств начинается и им заканчивается производственно-коммерческий цикл. Деятельность предприятия, направленная на получение прибыли, требует, чтобы денежные средства переводились в различные активы, которые обращаются в дебиторскую задолженность в процессе реализации продукции. Результаты деятельности считаются достигнутыми, когда процесс инкассирования приносит поток денежных средств, на основе которого начинается новый цикл, обеспечивающий получение прибыли. Аналитики в области финансовой отчетности сделали вывод, что сложность системы бухгалтерского учета скрывает потоки денежных средств и увеличивает их отличие от отчетного значения чистого дохода (прибыли). Они подчеркивают, что именно денежные средства должны использоваться для выплаты ссуд, дивидендов, расширения используемых производственных мощностей. Все сказанное подтверждает растущее значение такой категории, как "денежные потоки". Главная задача финансового менеджмента – финансовая оптимизация, которая предполагает выбор наилучшего пути управления финансовыми потоками предприятия. Раздел «Отчет о движении денежных средств» финансового плана любого предприятия должен быть в нем ключевым. Это необходимо для выбора в рамках этого плана оптимальной схемы управления финансовыми потоками предприятия.
Содержание

ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………...…...3 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ……5 1.1 Экономическая сущность денежных потоков предприятия..………….…...5 1.2 Задачи анализа и источники информации ……………………………….….8 1.3 Показатели, характеризующие эффективность использования денежных потоков на предприятии…..............................................................................11 2. ПОКАЗАТЕЛИ ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ И ФАКТОРЫ, ОПРЕДЕЛЯЮЩИЕ ИХ ВЕЛИЧИНУ...….. …………………………….…......15 2.1 Показатели денежных потоков предприятия……………………………....15 2.2 Оценка движения денежных средств………………………………………17 2.3 Группировка факторов, оказывающих влияние на денежные потоки предприятия…..………………………………………………………………….19 3. ПРЯМОЙ И КОСВЕННЫЙ МЕТОДЫ АНАЛИЗА ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ………………………………………………………………………..23 3.1 Методические основы прямого метода анализа…………………………...23 3.2 Возможности прямого метода анализа денежных потоков……………….24 3.3 Логика косвенного метода анализа движения денежных средств………..26 3.4 Аналитические возможности косвенного метода…………………………29 4. АНАЛИЗ ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «Пульс»...32 4.1 Экономико-правовая характеристика ООО ФК «Пульс»…………………32 4.2 Анализ влияния изменения денежных потоков на результаты деятельности предприятия………………………………………………………33 4.3 Мероприятия, направленные на повышение эффективности использования денежных потоков в ООО «Пульс»…………………………...36 ЗАКЛЮЧЕНИЕ……………………………………………………………….…39 СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ..…………………………..41 ПРИЛОЖЕНИЕ………………………………………………………………….44
Список литературы

I. Нормативно – правовые документы: 1. Приказ ФСФО России от 23.01.2001 № 16 «Об утверждении “Методических указаний по проведению анализа финансового состояния организаций». 2. Постановление Правительства РФ от 25.06.2003 № 367 «Об утверждении Правил проведения арбитражным управляющим финансового анализа». 3. Приказ Минэкономразвития России от 21.04.2006 № 104 (в ред. от 13.12.2011) «Об утверждении Методики проведения Федеральной налоговой службой учета и анализа финансового состояния и платежеспособности стратегических предприятий и организаций». 4. Положение Банка России от 19.06.2009 № 337-П «О порядке и критериях оценки финансового положения юридических лиц — учредителей (участников) кредитной организации». II. Учебники и учебные пособия: 5. Гаврилова, А.Н. Финансы организаций (предприятий): учебное пособие для Вузов / А.Н. Гаврилова, А.А. Попов. – М.: Проспект, КноРус, 2015. – 597 с. 6. Грызунова, Н. В. Управление денежными потоками предприятия и их оптимизация / Н. В. Грызунова, М. Н. Дудин, О. В. Тальберг // Экономика, статистика и информатика. Вестник УМО. – 2015. – № 1. – С. 67-72. 7. Бондина Н.Н., Бондин И.А., Зубкова Т.В., Павлова И.В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: Учебное пособие. - М.: ИНФРА - М, 2014. - 256 с.. 8. Дыбаль, А.Г. Финансовый анализ: (теория и практика) учебное пособие 4-е изд. – М.: Бизнес-Пресса, 2015. – 336 с. 9. Ионова, А. Ф. Финансовый анализ: Учеб. пособие / А. Ф. Ионова, Н. Н. Селезнева. – М.: Проспект, 2014. – 623 с. 10. Ивасенко, А.Г. Финансы организаций: учебное пособие / А.Г. Ивасенко, Я.И. Никонова. – М.: КноРус, 2014. – 208 с. 11. Исаева, Э. В. Механизм оценки финансовой устойчивости предприятия, опирающийся на концепцию свободного денежного потока / Э. В. Исаева // Финансовый бизнес. – 2014. – № 2. – С. 42-46. 12. Исик, Л. В. К вопросу об управлении финансовыми потоками фирмы / Исик Л. В. // Финансовый менеджмент. – 2014. – № 1. – С. 38-45. 13. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2013 - 456 с. 14. Бланк И.А., Управление денежными потоками: Учеб пособие. К.: Ника-Центр, Эльга, 2013. - 736с. 15. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2013. - 560с 16. Рубинштейн Т.Б. Планирование и расчеты денежных средств фирм и компаний. - М.: Ось-89, 2013 - 608 с 17. Шредер Н.Г. Анализ финансовой отчетности. - М.: Альфа - Пресс, 2013; 18. Экономика организаций (предприятий): Учебник для вузов, под ред. В.Я. Горфинкеля, В.А. Швандара, 2013г 19. Бочаров, В. В. Финансовый анализ: Учеб. пособие / В. В. Бочаров – СПб. : Питер, 2014. – 240 с. 20. Кабанов, А. А. Современные способы управления финансовыми потоками в холдингах / А. А. Кабанов; рец. Т. В. Филатовой // Аудит и финансовый анализ. – 2013. – № 1. – С. 358-361. 21. Бычкова, С.М., Бадмаева Д.Г. Методика анализа денежных средств и денежных потоков организации // Международный бухгалтерский учет. – 2014. – № 21. – С. 23-29. 22. Карпова, Т. П. Учет, анализ и бюджетирование денежных потоков : учебное пособие для студентов, обучающихся по направлению «Экономика» специальности (профилю подготовки) «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / Т. П. Карпова, В. В. Карпова. – М. : Вузовский учебник : ИНФРА-М, 2014. – 302 с. 23. Власов, А.В. Концепция управления денежными потоками в системе финансового менеджмента организации // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет. – 2015. – № 4. – С. 32-37. III. Научные статьи: 24. Скоробогатова В.В. Особенности экономического анализа монетарных активов предприятия в современной теории и практике. 2013г. 25. Мамедова Л.В. Некоторые аспекты анализа финансового потенциала как основной составляющей экономического потенциала. 2015г. 26. Ковалева Н.А., Кулиева Л.Ч. Денежные потоки в системе управления финансами строительной компании. 2017г. 27. Чернявская С.А., Глазов Г.С., Думчева Е.С. Учёт и анализ денежных потоков в организациях газовой промышленности. 2016г. IV. Интернет – ресурсы: 28. Министерство Финансов. Отчёты по исполнению бюджетов, макроэкономические показатели, информация о выпуске ценных бумаг. http://www.minfin.ru 29. Финансы.ru http://www.finansy.ru/menu.htm 30. Бюро экономического анализа http://www.beafnd.org 31. Центр макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования. http://www.forecast.ru
Отрывок из работы

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ 1.1 Экономическая сущность денежных потоков предприятия Финансовые ресурсы — это совокупность всех денежных средств, которые имеются в распоряжении предприятий, организаций, учреждений для формирования необходимых активов в целях осуществления всех видов деятельности как за счёт доходов, накоплений и капитала, так и за счёт различного вида поступлений. Денежные средства - ограниченный ресурс, поэтому важным является создание на предприятиях механизма эффективного управления их денежными потоками. Денежные потоки - поступившие и выплаченные предприятием денежные средства за определенный период времени. Положительный денежный поток формируют денежные средства, поступившие в экономический субъект по итогам за соответствующий период, например, поступления от продажи товаров, выполнения работ, оказания услуг. Отрицательный денежный поток формируют денежные средства, затрачиваемые экономическим субъектом в соответствующий период, например, инвестиции, возврат кредита, затраты на сырьё, энергию, материалы и другие. Денежный поток характеризует степень самофинансирования предприятия, его финансовую стабильность, финансовый потенциал, доходность. Классификация денежных потоков: 1. По масштабам обслуживания хозяйственного процесса: - По предприятию в целом; - По отдельным структурным подразделениям; - По отдельным хозяйственным операциям. 2. По видам хозяйственной деятельности: - По операционной деятельности (производственной, основной); - По инвестиционной деятельности; - По финансовой деятельности. 3. По направлению движения денежных средств: - Положительный денежный поток – приток денежных средств; - Отрицательный денежный поток – отток денежных средств. 4. По методу исчисления объемов: - Валовой денежный поток – вся совокупность поступивших и израсходованных средств; - Чистый денежный поток – разница между положительными и отрицательными денежными потоками в рассматриваемом периоде. Является важнейшим результатом деятельности, во многом определяющим финансовое равновесие и темпы возрастания его рыночной стоимости (Чистый денежный поток = Положительный денежный поток - Отрицательный денежный поток). 5. По уровню достаточности: - Избыточный – денежный поток, при котором поступления денежных средств существенно превышают реальную потребность предприятия в целенаправленном их расходовании; - Дефицитный – денежный поток, при котором поступление денежных средств значительно ниже реальных потребностей предприятия в целенаправленном их расходовании. 6. По методу оценки во времени: - Настоящий; - Будущий. 7. По непрерывности формирования в рассматриваемом периоде: - Дискретный – поступление или расходование денежных средств, связанных с осуществлением единичных хозяйственных операций предприятия в рассматриваемом периоде времени; - Регулярный - поступление или расходование денежных средств по отдельным хозяйственным операциям, которые в рассматриваемом периоде времени, осуществляются постоянно по отдельным интервалам этого периода. 8. По стабильности временных интервалов: - С равномерными временными интервалами в рамках рассматриваемого периода – аннуитет (проценты по кредиту 15-го числа); - С неравномерными временными интервалами в рамках рассматриваемого периода (лизинговые выплаты). Искусство управления текущими активами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сумму денежных средств, которые нужны для текущей оперативной деятельности. Сумма денежных средств, которая необходима хорошо управляемому предприятию, - это по сути дела страховой запас, предназначенный для покрытия кратковременной несбалансированности денежных потоков. Сумма должна быть такой, чтобы ее хватало для производства всех первоочередных платежей. Поскольку денежные средства, находясь в кассе или на счетах в банке, не приносят дохода, их нужно иметь в наличии на уровне безопасного минимума. Наличие больших остатков денег на протяжении длительного времени может быть результатом неправильного использования оборотного капитала. Можно сделать вывод, что финансовое благополучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспечивающих покрытие его обязательств. Отсутствие минимально-необходимого запаса денежных средств может указывать на финансовые затруднения. Избыток денежных средств может быть знаком того, что предприятие терпит убытки. Причем причина этих убытков может быть связана как с инфляцией и обесценением денег, так и с упущенной возможностью их выгодного размещения и получения дополнительного дохода. В любом случае именно анализ денежных потоков позволит установить реальное финансовое состояние на предприятии. 1.2 Задачи анализа и источники информации Основными задачами анализа денежных средств являются: - оценка оптимальности объемов денежных потоков организации; - оценка денежных потоков по видам хозяйственной деятельности; - оценка состава, структуры, направлений движения денежных средств; - установления источников поступления и направлений расходования денежных средств; - выявление и измерение влияния различных факторов на формирование денежных потоков, а также комплексное исследование факторов, оказывающих на денежные потоки прямое и косвенное воздействие; - установление причин отклонения чистого денежного потока от чистой прибыли; - расчет уровня достаточности поступления денежных средств; - оценка динамики потоков денежных средств и определение сбалансированности притока и оттока денежных средств по объему и времени; - выявление и оценка резервов улучшения использования денежных средств, поддержание достаточного уровня ликвидности предприятия; -разработка предложений по реализации резервов повышения эффективности использования денежных средств. Информационной базой анализа являются «Бухгалтерский баланс» предприятия и «Отчет о движении денежных средств». Отчет о движении денежных средств — это документ, в котором отражаются поступление, расходование и нетто-изменения денежных средств в ходе текущей хозяйственной деятельности, а также инвестиционной и финансовой деятельности за определенный период. Эти изменения отражаются так, что позволяют установить взаимосвязь между остатками денежных средств на начало и конец отчетного периода. Основная деятельность - это деятельность предприятия, приносящая ему основные доходы, а также прочие виды деятельности, не связанные с инвестициями и финансами. Основные направления притока денежных средств по основной деятельности: 1. Выручка от реализации продукции, работ, услуг. 2. Получение авансов от покупателей и заказчиков. 3. Прочие поступления (возврат сумм от поставщиков; сумм, выданных подотчетным лицам). Основные направления оттока денежных средств по основной деятельности: 1. Платежи по счетам поставщиков и подрядчиков. 2. Выплата заработной платы. 3. Отчисления в соцстрах и внебюджетные фонды. 4. Расчеты с бюджетом по налогам. 5. Уплата процентов по кредиту. 6. Авансы выданные. Поскольку основная деятельность является главным источником прибыли, она должна являться основным источником денежных средств. Инвестиционная деятельность связана с реализацией и приобретением имущества долгосрочного использования. Сведения о движении денежных средств, связанных с инвестиционной деятельностью, отражают расходы на приобретение ресурсов, которые создадут в будущем приток денежных средств и получение прибыли. Основные направления притока денежных средств по инвестиционной деятельности: 1. Выручка от реализации активов долгосрочного использования. 2. Дивиденды и проценты от долгосрочных финансовых вложений. 3. Возврат других финансовых вложений. Основные направления оттока денежных средств по инвестиционной деятельности: 1. Приобретение имущества долгосрочного использования (основные средства, нематериальные активы). 2. Капитальные вложения. 3. Долгосрочные финансовые вложения. Инвестиционная деятельность в целом приводит к временному оттоку денежных средств.
Не смогли найти подходящую работу?
Вы можете заказать учебную работу от 100 рублей у наших авторов.
Оформите заказ и авторы начнут откликаться уже через 5 мин!
Похожие работы
Курсовая работа, Деньги, 34 страницы
400 руб.
Курсовая работа, Деньги, 29 страниц
400 руб.
Курсовая работа, Деньги, 35 страниц
350 руб.
Курсовая работа, Деньги, 26 страниц
312 руб.
Курсовая работа, Деньги, 40 страниц
1000 руб.
Служба поддержки сервиса
+7(499)346-70-08
Принимаем к оплате
Способы оплаты
© «Препод24»

Все права защищены

Разработка движка сайта

/slider/1.jpg /slider/2.jpg /slider/3.jpg /slider/4.jpg /slider/5.jpg